ABD ve Çin birbirinden uzaklaşırken, AB ve Çin ticaret bağımlılıklarını derinleştiriyor

pandemi dönemindeki kıtlıklar ve artan jeopolitik gerginlikler, son yıllarda ABD ve Avrupa Birliği'nin Çin'den ithalata olan bağımlılıklarını "kopurması" veya en azından büyük ölçüde azaltması yönündeki çağrıları körükledi. Dünyanın en büyük üç ticaret bölgesinin hepsi, hem doğal tedarik kesintilerine karşı bir önlem olarak hem de ekonomik zorlamaya karşı kırılganlığı azaltmak için ithalat kaynaklarını çeşitlendirme politikaları izliyor.

Son zamanlarda yayınlanan 2023 gümrük verilerine göre, Birleşik Devletler 2018'den bu yana her türlü ithal mamul mal için Çin'e olan bağımlılığını azalttı. Ancak Avrupa Birliği [1] ve Çin, neredeyse her türlü ithal mal için birbirlerine olan bağımlılıklarını sürdürdüler veya artırdılar ve bu da AB ile ABD ulusal güvenlik politikaları arasında gelecekte çatışma potansiyeli yarattı.

ABD, üç büyük ticaret bölgesinin en az çeşitlendirilmiş ithalat kaynaklarına sahip olanıdır, yani genel kabul görmüş bir ölçüye göre toplam ithalatının daha büyük bir kısmı daha az kaynaktan gelmektedir, Şekil 1 bunu göstermektedir. Bu Herfindahl-Hirschman endeksi (HHI), karelenmiş pazar paylarının toplamı olarak hesaplanır. HHI ne kadar yüksekse, ithalat kaynaklarının konsantrasyonu o kadar yüksektir; daha düşük bir HHI daha fazla çeşitliliğe işaret eder. Toplam ithalat için ABD endeksi, incelenen her yıl için üç bölgenin en yükseğidir. Yaklaşımımız hakkında daha fazla ayrıntı için aşağıdaki metodoloji ekine bakın.

ABD'nin toplam ithalatının yüzde 10'undan fazlasını yalnızca dört ticaret ortağı sağlıyor: Avrupa Birliği, Kanada, Meksika ve Çin. Ancak 2018'den bu yana kaynak çeşitliliği arttı.

Çin'in ithalat kaynakları üç büyük bölgenin en çeşitli olanıdır; konsantrasyon endeksi diğer ikisinden önemli ölçüde düşüktür, Şekil 1'de gösterilmektedir. Sadece Avrupa Birliği, Çin'in ithalatının toplam değerinin yüzde 10'undan fazlasını sağlamaktadır. Avrupa Birliği ayrıca çeşitli tedarikçilere güvenmektedir; sadece iki kaynak—Amerika Birleşik Devletleri ve Çin—2023'te Avrupa Birliği'nin ithalat değerinin yüzde 10'unu veya daha fazlasını sağlamaktadır.

Zaman içindeki değişikliklere odaklanıldığında, Şekil 1 ayrıca hem Çin'in hem de ABD'nin 2018 ile 2023 arasında kaynak konsantrasyonlarını azalttığını, 2013 ile 2018 arasındaki büyümenin tersine döndüğünü gösteriyor. Buna karşılık, Avrupa'nın konsantrasyonu 10 yıllık süre boyunca arttı.

Üç büyük ekonomik bölgenin ithalat tedarik çeşitliliğinin izlenmesi

Ülkeler arasında doğal kaynakların eşitsiz dağılımı göz önüne alındığında, toplam ithalatın tedarikinin mamul mallardan daha yoğun olmasını bekleyebiliriz. Örneğin, ülkelerin yalnızca bir alt kümesi petrol ve gaz veya mısır ve soya fasulyesi ihraç etmektedir. Hem enerji hem de gıdada aşırı bağımlılık bazı ülkeler için büyük bir endişe kaynağı olsa da, Çin ile ticaret bağlamında tedarik zincirlerinin "riskten arındırılması" mamul mallara odaklanmaktadır. Richard Baldwin'in belirttiği gibi , Çin imalatta dünya katma değerinin %29'unu ve brüt imalat üretiminin %35'ini sağlamaktadır. [2] Çin, diğer ekonomiler için elzem görülen birçok malın baskın tedarikçisidir. [3] Sonuç olarak, mamul mallar için Çin'e aşırı bağımlılık Amerika Birleşik Devletleri ve Avrupa Birliği için endişe kaynağıdır.

Şekil 2'de gösterilen üç bölgenin mamul mal ithalatı için konsantrasyon endeksleri, Şekil 1'deki toplam ithalat endeksleriyle karşılaştırıldığında her bölge için daha yüksektir. Dahası, konsantrasyon seviyelerindeki bölgeler arası farklar, toplam ithalat için olduğundan daha küçüktür. Gerçekten de, Çin'in yıllardır "ayrıştırıldığı" anlatısına rağmen, veriler, mamul mal ithalatı kaynaklarının konsantrasyonunun diğer büyük ekonomilerle karşılaştırıldığında istisnai olmadığını göstermektedir. Çin'in mamul ithalatı için HHI, Amerika Birleşik Devletleri'ninkine benzerdir ve Avrupa Birliği'ninkinden yalnızca %13 daha düşüktür.

Zamanla, üç bölge için de, üretilen mallara ilişkin eğilimler, toplam ithalatlara ilişkin eğilimlere benzemektedir; ABD ve Çin, 2018 ile 2023 arasında kaynaklarını çeşitlendirirken, Avrupa Birliği de aynı dönemde üretilen mallarının kaynak yoğunluğunu artırmaktadır. Özellikle, Çin'den kaynaklanan AB ithal mallarının payı artmış ve anakara, bölgenin en büyük ithalat kaynağı olmaya devam etmektedir.

Çin, ürettiği malların yüzde 10'undan daha azı için Amerika Birleşik Devletleri'ne bağımlıyken, artık beş yıl öncesine göre Avrupa Birliği'nden daha fazla satın alıyor. Sadece Doğu Asya'daki üç diğer kaynak, Çin'in ürettiği ithalatın yüzde 10'undan fazlasını sağlıyor ve hem Japonya hem de Kore, 2013'ten bu yana Çin'in paketinde giderek daha az pay talep ediyor.

Şekil 2, ABD'nin 2018 ve 2019'da Çin'den yaptığı ithalatın yaklaşık üçte ikisine gümrük vergisi uygulamasının ardından Çin'in ABD'den yapılan ithalattaki payının keskin bir şekilde düştüğünü gösteriyor. Kaynak düzenlemelerinin yalnızca zamanla çözülen maliyetli yatırımları yansıttığı göz önüne alındığında, bu, Çin'in ABD ithalatındaki payının düşmeye devam edebileceğini gösteriyor.

Son 10 yılda, yalnızca iki kaynak, Meksika ve Avrupa Birliği, ABD'nin ürettiği mal ithalatının en az %10'unu sağladı. Her iki kaynak da Çin'in pazar payının azalmasıyla birlikte pazar paylarının arttığını gördü, Avrupa Birliği Amerika'nın en büyük kaynağı haline geldi ve Meksika 2023'te Çin'e yaklaştı.

Ancak Avrupa, Şekil 2'de Çin'in Avrupa Birliği'nin konsantrasyon endeksine artan katkısından da görülebileceği gibi, mamul malların tedarikçisi olarak Çin'e giderek daha bağımlı hale geliyor. Daha genel olarak, Avrupa Birliği'nin 2013 ve 2018'de Birleşik Devletler'den daha çeşitli mamul ithalat kaynakları vardı, ancak Şekil 2'nin gösterdiği gibi şimdi bu tersine döndü. Brexit sonrası Birleşik Krallık artık önemli bir tedarikçi değil. Bu arada, ABD'nin AB ithalat konsantrasyonuna katkısı 2013 ile 2023 arasında büyük ölçüde değişmeden kaldı.

Üretim kategorilerine göre ticaret bağımlılıklarını keşfetme

Ticaret bağımlılıklarının nerede arttığını incelemek için, Birleşmiş Milletler Ticaret ve Kalkınma Konferansı'nın (UNCTAD) üretim sınıflandırma sistemi derecelerini kullanarak, tüm üretilen malları üretim sürecinin özelliklerine göre dört kategoriye ayırıyoruz . Dört farklı üretilen mal kategorisinin her biri için HHI hesaplamalarımız Şekil 3'te görülmektedir. Okuyucular HHI hesaplamalarımızı indirebilir ve ilgi duydukları ayrıntıları inceleyebilirler.

İlk olarak, emek yoğun ve kaynak yoğun mallar kategorisinde (giyim ve ayakkabı dahil) Amerika Birleşik Devletleri ithalat kaynaklarını büyük ölçüde çeşitlendirdi, Şekil 3'ün A paneli bunu gösteriyor. Özellikle, Çin'den ithal edilen bu malların payı son beş yılda keskin bir şekilde düştü. Amerika'nın ithalat yoğunluğu önceki yıllarda Avrupa Birliği ve Çin'i aşmış olsa da, 2023'te Amerika Birleşik Devletleri'nin HHI'si her ikisinin de altına düştü. Şaşırtıcı olmayan bir şekilde, Vietnam'ın (VNM olarak etiketlendi) payı hızla arttı. [4]

Avrupa Birliği hala emek yoğun ve kaynak yoğun mallar için Çin'e büyük ölçüde güveniyor. Belki de şaşırtıcı bir şekilde, Çin, kısmen seyahat ürünleri, çantalar, ayakkabılar ve giyim gibi tüketim mallarının ithalatındaki büyümeyle yönlendirilen emek yoğun ve kaynak yoğun malların ithalatı için giderek daha fazla Avrupa'ya güveniyor. Çin'in ithalat konsantrasyonu artık bu ürünler için Amerika Birleşik Devletleri'ni aşıyor ve neredeyse Avrupa'nınkine eşit.

İkinci olarak, düşük beceri ve teknoloji yoğunluklu mallar kategorisinde (demir, çelik ve daha az karmaşık ulaşım ekipmanları dahil) ABD ithalat konsantrasyonu, Şekil 3'ün B panelinin gösterdiği gibi 2018'den beri azaldı. Çin'in bu tür ithalatlardaki payı düştü. ABD artık Çin kadar Avrupa'ya da güveniyor ve Meksika üçüncü sırada.

Çin'in bu kategorideki tedarikçi yoğunluğu hem ABD'yi hem de Avrupa Birliği'ni geride bırakırken, Endonezya (IDN) Çin'in bu malların en önemli kaynağı haline geldi.

Avrupa'nın bu alandaki ithalat yoğunluğu 2018'den bu yana büyük ölçüde değişmedi ve Çin hâlâ bölgenin en büyük tedarikçisi olmaya devam ediyor.

Üçüncüsü, belirli karayolu taşıtlarını ve uzmanlaşmış endüstriyel makineleri içeren orta beceri ve teknoloji yoğun mallar kategorisinde , Şekil 3'ün C paneli Avrupa Birliği ile Çin arasında artan bir karşılıklı bağımlılığı göstermektedir.

Çin'in bu ürünler için ithalat konsantrasyonu diğer iki bölgeninkini aşıyor ve bir numaralı tedarikçisi olan Avrupa Birliği'ne olan bağımlılığı arttı. Bu arada, Çin'in payı 2018 ile 2023 arasında keskin bir şekilde artarken, Avrupa'nın ithalat konsantrasyonu yoğunlaştı; bu, Çin'in elektrikli araçlar için kritik olan piller ve bileşenler de dahil olmak üzere artan elektrikli makine ihracatının bir sonucuydu.

Orta beceri gerektiren malların ABD'deki tedariki biraz çeşitlendi; Çin'in payı keskin bir düşüş gösterirken Meksika'nın payı arttı.

Son mal sınıfı yüksek beceri ve teknoloji yoğunluklu mallardır . Bunlar, uçak gibi gelişmiş ekonomiler tarafından ihraç edilen başlıca malları, ancak aynı zamanda çok uluslu değer zincirleri aracılığıyla orta gelirli ülkeler tarafından ihraç edilen cep telefonlarını ve dizüstü bilgisayarları da içerir. Şekil 3'ün D panelinde gösterildiği gibi, bu mallar için Amerikan kaynak yoğunluğu, Çin'in pazar payındaki keskin düşüş ve Avrupa Birliği'nin payındaki artışla 2018 ile 2023 arasında düştü.

Çin'in bu mallar için ithalat konsantrasyonu da Avrupa'nın konsantrasyonu arttıkça, yalnızca biraz da olsa düştü. Üç ithalatçı bölgenin hepsinde, 2018 ile 2023 arasında daha küçük ortaklardan gelen ithalat payında gözle görülür bir artış var.

ABD ile Avrupa Birliği uyumlu hale gelebilir mi?

Biden yönetiminin Avrupa Birliği'ni Çin ithalatından vazgeçmeye ikna etme çabalarına rağmen, tam tersi oluyor. Avrupa son yıllarda Çin'e daha bağımlı hale geldikçe, ABD daha az bağımlı hale geldi. ABD ve Avrupa'nın ekonomik çıkarlarındaki bu artan ayrışma, gelecekte Çin ithalatını içeren ulusal güvenlik ve teknoloji politikaları konusunda anlaşmalarını zorlaştırabilir. Washington ve Brüksel daha önce ABD'nin ulusal güvenlik gerekçesiyle Huawei ürünlerinin ve Çin 5G sistemlerinin Avrupa'daki satışını engelleme çabaları nedeniyle bu tür zorluklarla karşılaşmıştı. Son ithalat yoğunluğu eğilimleri devam ederse benzer çatışmalar yaşanabilir.